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Auguste Bailly fut reçu à l'École normale supérieure (Paris) puis obtint l'agrégation à l'âge de 21 ans. Il fut ensuite pensionnaire de la Fondation Thiers, avant d'entamer sa carrière professorale. Elle commença à l'école alsacienne de Paris, jusqu'en 1918, puis au lycée Pasteur où il prit une retraite anticipée en 1936. Il profita de celle-ci pour développer son œuvre de romancier, d'historien et de linguiste. Il a passé les vingt dernières années dans sa maison dans le Jura français.
Il fut le père de deux enfants, Jean et Jacqueline. Cette dernière épousa Jacques Decour, professeur agrégé d'allemand, écrivain, qui devint résistant et fut fusillé par les nazis le au Mont-Valérien.